투자의 정의
투자란 무엇일까요?
투자에 대한 여러 정의들이 존재하지만, 보편적으로 투자란 현재 가지고 있는 자원을 활용하여 미래에 더 많은 이익을 얻기 위해 자산을 구매하거나, 자본을 투입하는 행위를 말합니다. 앞서 말한 자원에는 모두가 생각하는 돈뿐만 아니라 시간, 지식, 노력 등 다양한 형태의 자원들을 포함하고 있습니다. 이러한 투자를 통해 현재의 효용을 포기하고 미래에 현재보다 더 큰 효용을 기대하기 위해 노력하는 모든 것들을 투자라고 할 수 있을 것입니다. 저는 앞으로 이러한 투자 중에서 가장 보편적인 금융상품을 통한 투자에 대하여 다루어볼 예정입니다.
투자의 유형
막상 투자를 하려고 할때, 어떻게 투자를 해야 할지 막막하신 분들이 많이 있을 것입니다. 이럴 때에 어떠한 투자의 유형들이 있고, 이 투자 유형에 대한 특징들을 알고 있다면, 자신에게 더 맞거나 현재 자신의 상황에 맞는 투자를 잘할 수 있을 것이라 생각합니다.
투자에는 정말 다양한 종류가 있지만, 대표적인 투자 유형들과 제가 생각하는 특징을 간략하게 소개해 드리겠습니다.
- 주식 : 일반적인 정의로는 주식회사의 자본을 구성하는 단위이자, 해당 회사에 대한 지분을 의미합니다. 간략히 어느 회사의 주식에 투자한다는 것은 해당 회사의 지분에 투자한다는 것으로 해당 회사에대한 지분을 소유하게 되는 것입니다. 자신이 투자한 회사가 미래에 성장을 하게 되면 해당 주식의 가치가 높아지게 되며 기존 구매했던 가격보다 높아질 수도 있습니다. 그 반대로 가격이 낮아지며 손실을 볼 수도 있는 대표적인 위험자산입니다.
이러한 주식의 대표적인 예로는 미국의 '구글', '애플', '엔비디아' 등등이 있고, 한국에서는 대표적으로 '삼성전자', 'SK하이닉스' 등등 여러 주식회사의 주식들이 존재하고, 이를 특정 가격에 매입하는 것을 의미합니다.
- 채권 : 채권은 간단하게 '특정한 날짜까지 돈을 갚겠다고 하는 증서' 라고 생각할 수 있습니다. 이러한 채권은 누가 돈을 빌려갔냐 (즉 어디에서 채권을 발행하였는가)에 따라서 국채, 지방채, 회사채 등과 같이 분류를 할 수 있습니다. 이러한 채권의 특징으로는 크게 원금(Face value)과 이자 (Coupon) 이 있다는 것이고 또한, 채권에는 만기(Maturity)가 존재한다는 특징이 있습니다. 이러한 채권은 발행시점에 정해진 특정 이자율에 따라 일정 기간마다 이자를 지급하며 만기에는 해당 이자와 함께 원금을 모두 갚는 특징을 가지고 있습니다.
- 부동산 : 부동산은 모두가 생각하는 집이나 건물에 투자를 하는 것입니다. 이러한 부동산의 종류에는 주거용 부동산이 있을 수 있고, 상업용 또는 산업용 건물등을 통해 임대수익을 내거나 가치상승에 따른 투자 또한 부동산 투자에 해당됩니다. 한국에서는 자산의 많은 비중이 해당 부동산 특히 주거용 부동산에 투자되고 있는 경향이 있습니다. 이러한 부동산의 경우 시간이 지남에 따라 부동산의 가치가 상승하는 경향이 있습니다. 하지만 부동산의 경우 현금화 하는데에 상당한 시간이 걸릴 수도 있거나, 많은 거래비용이 발생할 수도 있는 특징을 가지고 있습니다.
- 뮤추얼 펀드 및 ETF : 투자에 대해 한번이라도 알아보신 분들이라면, 펀드 또는 최근에 많은 관심을 갖고 있는 ETF 라는 투자 유형에 대해 들어보셨을 수 있습니다. 우선 뮤추얼 펀드란, 다수의 개인들의 자본을 끌어모아서 주식이나 채권 등의 투자자산을 매입 및 운용하는 상품에 해당합니다. ETF 또한 펀드로서 개념은 같은 의미를 가지고 있습니다. 하지만 ETF의 경우 시장에서 사고팔 수 있는 특징을 가지고 있으며, 일반 뮤추얼 펀드보다 빠른 현금화가 가능하다는 특징을 가지고 있습니다. ETF에 관해서는 앞으로 더욱 자세히 알아볼 예정입니다. 이러한 펀드들의 특징은 간접적으로 투자를 하는 것입니다. 직접적으로 주식이나 채권을 사는 것이 아닌, 자산운용사에 현금을 지급하고 해당 자산운용사에서 운용하는 포트폴리오의 일정 지분만큼을 보유하게 되는 것입니다.
- 암호화폐 : 최근에는 비트코인과 같은 암호화폐 또한 투자유형으로 떠오르고 있으며 많은 사람들이 투자하고 있습니다. 암호화폐의 경우 아직까지 적정한 가치를 구하기 위한 방법론이나 이론등은 부족하지만, 사람들의 수요와 공급에 따라 가격이 변하며 그 가치가 정해지고 있습니다. 이러한 암호화폐의 경우 기존의 자산들보다 더 많은 변동성을 가지고 있어, 그 가격의 변화폭이 상당히 크며 그에 따른 위험이 높은 특징을 가지고 있습니다.
- 파생상품 : 파생상품은 일반적인 투자를 하시는 분들에게는 익숙치 않은 투자유형이지만, 잘 활용함에 따라 자신의 위험을 헷지를 하며 투자의 위험을 줄일 수 있는 수단이 되어주기도 합니다. 앞으로 여러 가지 투자상품에 대해서 공부를 할 예정인데, 해당 상품들에는 파생상품의 특성들이 들어있기도 하여 간단하게 파생상품에는 선물, 스왑, 옵션 등의 상품이 있다는 소개를 드리고 마무리하며 추후 자세히 다루도록 하겠습니다.
투자 시 유의사항
투자에 대해 공부를 하며 투자를 시작하시기 전에 알아두어야 할 유의사항이 몇 가지 있습니다.
투자를 시작하기 전에 달성하려는 목표가 무엇인지 이해하는 것이 중요합니다. 투자의 목표에 따라 투자할 유형, 투자의 기간 및 투자의 전략등이 각각 다르게 결정될 수 있습니다.
또 다른 중요한 유의사항은 위험 허용 범위를 이해하는 것입니다. 즉, 얼마나 많은 위험을 감수할 의향이 있는지에 대한 스스로의 이해입니다. 위험을 감수할 의향에 따라 주식, 채권 등의 여러 투자 유형 간의 균형을 맞추는 데 도움이 됩니다.
추가적으로 투자 포트폴리오를 다양화 해야한다는 것입니다. 이는 투자유형을 한 가지만 정하는 것이 아닌 다양한 투자유형에 분산하여 투자를 한다는 것입니다. 이는 위험을 분산시키는 효과를 가지고 있으며, 이는 보다 효율적인 투자를 위해서 항상 기억해야 하는 사항입니다.
오늘은 투자에 대하여 정의, 유형, 유의사항 들에 대하여 알아보았습니다.
투자란 미래의 편익을 위하여 현재의 자원을 활용하거나 자본을 투입하는것을 말하며, 이러한 투자의 수단으로는 주식, 채권, 부동산, 뮤추얼펀드 및 ETF, 암호화폐, 파생상품 등이 있습니다. 이러한 다양한 유형에 투자를 하고자 할 때에 유의해야 할 사항으로는 자신의 투자 목표가 무엇인지 확실히 해야 하며, 자신이 감내할 수 있는 위험의 허용범위를 이해하는 것, 그리고 투자를 할 때 한 가지 투자유형에 전부 투자하는 것이 아닌 투자유형을 다양화하여 투자해야 한다는 것입니다.